Из переписки с учениками | 12 ноября 2010

Взгляд на рынок

Из переписки с учениками

самая большая ошибка при работе на рынке, это когда выдаешь желаемое за действительное - тогда "цепляешься" за любую возможность, которая бы оправдывала то, что цена пойдет в нужную сторону, но рынок, к сожалению жесток...

1. ордер в покупку мог принести 4.5 долл. прибыли вместо полученного убытка
2. нижние ордера при развороте "тренд"(13) не были закрыты. 
3. покупка при развороте "тренд"(13) не производилась. 

нельзя заниматься выяснениями, кто и в чем виноват, лучше ответить на вопрос: что делать?

абсолютно без моего вмешательства за не полный рабочий день (скрин)



еще один сбывшийся прогноз (скрин)



красная линия - это твой верхний селл
сделал картинку с 4-х часовки
смотрим слева направо - цена пробила этот уровень - сходила вверх - вернулась, отскочила - он стал поддержкой, нарисовала голову с перекошенными плечами - пробила вниз - вернулась (стал сопротивлением) - ушла ниже
1 марта - стукнулась - отскочила - сходу не пробила - сегодня снова на нем встала
несколько выводов напрашиваются:
1.рисуется или двойная вершина или голова-плечи (одно плечо есть - голова рисуется)
2. движение идет практичски вертикально, после которого всегда откаты случаются
3.по волновой теории - 5 волна - и т.к. 3-я была самой большой и динамичной - то эта уже не очень и после - разворот
4.пробой даст возврат, но станет поддержкой
5.в целом напрашивается разворот
6.если и пробьет - и по инерции пролетит пунктов 100, то начнутся более активные продажи

(скрин не прикрепляю - дабы не раскрывать систему)

доступ к счету
Login: 16049
Password: IwantAmillion
сервер Альпари-классик

Он о своей системе: "Не план а цели, откройте дневные графики, по-моему очевидно, кроме того очень помогают прогнозы аналитиков если их не воспринимать всерьез а слушать что хотят через них сказать толпе те кто делает рынок, ну плюс и ситуация, как видите секрет прост". 


Прогноз-сценарий

Большинсво основных мировых валют испытыват давление со стороны доллара США из-за усиления нежелания инвесторов рисковать ввиду опасений относительно того, возникнет ли необходимость в спасении Ирландии и, возможно, Португалии. 

Сейчас в центре внимания рынка находится саммит лидеров стран Большой двадцатки, который проходит в Сеуле. Пока не было опубликовано важных данных, которые могли бы повлиять на настроения инвесторов. 

Рынки будут ждать публикации коммюнике по итогам саммита Большой двадцатки. 

Важные новости на сегодня:

08:00 мск. Южная Корея: Второй день саммита Большой Двадцатки (G20)
10:00 мск. Германия: Предварительные данные по ВВП за 3 квартал (Предыдущее значение - 2.2% к/к, 4.1% г/г, Прогноз - 0.8% к/к, 3.7% г/г) 
13:00 мск. Еврозона: Предварительные данные по ВВП за 3 квартал (Предыдущее значение - 1.0% к/к, 1.9% г/г, Прогноз - 0.5% к/к, 2.0% г/г) 
17:55 мск. США: Индекс настроения потребителей от Университета Мичигана в ноябре (Предыдущее значение - 67.7, Прогноз - 69.2) 

В настоящий момент причиной силы доллара может являться саммит G20. Штаты запустили печатный станок и достаточно агрессивно ослабляют свою валюту. Остальным странам это не нравится и на саммите они об этом говорят и требуют принять меры. Американская же сторона - ссылается на графики этой недели, в частности индекс доллара, который окреп в течение недели более, чем на 3 000 п. и торгуется по 78.500 (минимум ноября 75.370).

Евро/доллар

Лидеры G-20 собрались в Сеуле для встречи на высшем уровне, но вряд ли это заседание окажется успешным. Если саммит не дает убедительных коммюнике для исправления дисбалансов счета текущих операций, участники финансового рынка будут обеспокоены тем, что из-за политики протекционизма крупнейшие экономики пытаются сохранить экономический рост за счет экспорта. Если это произойдет, американская валюта должна получить выгоду как валюта-убежище, в то время как единая европейская валюта, вероятно, будет наиболее уязвима к росту торговых барьеров. Евро также попал под давление, так как спред доходности облигаций периферийной зоны евро (Ирландии, Португалии, Испании, Греции, Италии и даже Бельгии) по отношению к немецким продолжает резко увеличиваться. Существуют опасения, что Россия в конечном итоге тоже будет вынуждена искать помощи у других стран Европы. В настоящее время ее расходы на обслуживание долга возросли более чем 8 %, что также сказывается как потеря аппетита к риску для зоны евро долга. Слабость акций банков, которой, как считается, наиболее подверженна Ирландия также подрывает доверие к единой валюте. 

Доходности 10-летних облигаций Ирландии достигли 8.88 %, Испании - 5.57 %, но по Португалии откатились до 7.02 %. Аналитические ленты пишут о том, что испанский рынок находится по давлением из-за того, что данные показали отсутствие роста ВВП Испании в 3-ем квартале (многие на рынке опасались его падения потому евро не упал еще силее). Понятно, что тенденция, когда госдолг растет в геометрической прогрессии под давлением дефицитного бюджета, при отсутствии роста ВВП приведет к быстрому росту доли госдолга в ВВП. А рост ставок по займам усугубляет проблему. В этом смысле США находятся в привилегированном положении – там доходности не растут, а падают, в том числе благодаря тому, что ФРС покупает облигации на свой баланс. А, ЕЦБ не покупает облигации в таком объеме, как ФРС, несмотря на то, что доходности отдельных стран растут очень сильно. Даже те относительно небольшие объемы бумаг периферийных стран, что ЕЦБ купил с мая, не являются монетизацией дефицита бюджета Еврозоны, по той простой причине, что с апреля денежная база ЕЦБ вообще упала с 1.2 трлн. евро до 1.1 трлн. евро. За то же время объем ценных бумаг, которыми владеет ЕЦБ вырос только с 48.546 до 125.028 млн. евро. То есть за тот же период ЕЦБ купил бумаг только на 76.5 млрд. евро. И это при том, что ФРС за кризис скупила бумаг на 1.7 млрд. долл., нарастила денежную базу с 800 млрд. до 2.0 трлн., и собирается скупить еще 600 млрд. долл. Treasuries на баланс, что автоматически приведет к дальнейшему раздуванию денежной базы. Однако, парадокс в том, что долговая пирамида США всасывает всю эту ликвидность, потому что США не собираются, в отличие от стран Еврозоны, сокращать дефициты. Так что нет ничего удивительного в том, что в ближайшее время доллар может вырасти, хотя ФРС только начнет проводить политику количественного смягчения. 

Новости по ВВП Германии и Еврозоне не предвещают ничего хорошего.

Пара опустилась ниже линий и уровней поддержек на дневном графике и движется в пределах недельного медвежьего канала, направляясь к 1.3500/15. Чтобы остановить падение, ей необходимо вернуться выше 1.3800, что сейчас выглядит проблематично.

Фунт/доллар 

По Британии сегодня новостей не ожидается, а потому он вероятнее всего будет двигаться в унисон с евро, ориентируясь на европейские и американские показатели, а также на фондовые площадки.

Сопротивление 1.6180 (на 1.6170 расположен 61.8% уровень Фибоначчи) оказалось "не по зубам" быкам по GBP/USD и цена опустилась в канал 1.6060/1.6100 и находится под давлением медведей. Если поддержка 1.6060 не устоит, то пара может оказаться ниже 1.6000. Если же ее удастся отстоять, то можно ожидать возврата в диапазон 1.6100/80. 

Наиболее вероятный сценарий: короткие позиции ниже 1.6165 с целями 1.6020 и 1.5955.

Альтернативный сценарий: прорыв вверх 1.6180 откроет путь к 1.6245 и 1.6300. Однако, сила сопротивления 1.6180 дает мало поводов для реализации такого сценария. Кроме того, очень много ордеров на продажу находится в диапазоне 1.6260/95, которые не дадут пройти эту область сопротивлений сегодня.

Доллар/йена

Доллар упал против йены в четверг на продажах японских экспортеров, нуждающихся в йенах. Но дилеры говорят, что доллар должен возобновить рост как только хедж-фонды появятся на рынке. Хедж-фонды, которые часто являются активными участниками торгов, вероятно, примут во внимание сильную инфляцию в Китае. Индекс потребительских цен в Китае вырос на 4.4 % в октябре, в то время как экономисты ожидали 4.0 % прироста. Китайские власти вероятно снова будут действовать, чтобы сдержать давление роста цен. Проводимая Китаем денежно-кредитная политика повышает настроение инвесторов к рискованным активам, включая сырьевые товары. Снижение этих активов обычно предвестник укрепления доллара, который стремится двигаться в противоположном направлении. "Следует обратить внимание на товары, потому что если их цены будут падать, то, возможно, что доллар будет укрепляться к Y84.00," сказал Сатоси Тейт, старший дилер Mizuho Corporate Bank. Также рейтинговое агенство Moody's Investors Service заявило, что подняло рейтинг китайских правительственных облигаций с Aa3 до A1, что стало позитивным событием для аппетита к риску "инвесторов". Однако хедж-фонды, которые сильно продавали доллары в последние месяцы, теперь больше заинтересованы в их покупке. Поэтому расчитывать на сильный рост пары доллар/йена пока не приходится.

Пара USD/JPY закрепилась выше поддержки 82.00 и нацеливается на преодоление сопротивления 83.00.

Наиболее вероятный сценарий: длинные позиции выше 82.00 с целями 82.75 и 83.00. 

Альтернативный сценарий: прорыв вниз 81.90 откроет путь к 81.55 и 81.25.

На дневном графике - отскок от поддержки.