Фунт лишился козырей | 23 декабря 2014

В понедельник на валютном рынке Forex наблюдалась разнонаправленная тенденция. Пара EUR/USD в течение дня умеренно пользовалась спросом на фоне фиксации прибыли по коротким позициям. Никакой важной макроэкономической статистики опубликовано в этот день не было и на этом фоне мы наблюдали достаточно вялую торговлю в рамках узкого диапазона 1.2219 -1.2279.

Валютная GBP/USD напротив, в течение дня находилась под давлением. Динамика облигационного рынка вновь показала расширение отрицательного спрэда доходностей облигаций Великобритании и США, что в совокупности с ростом кросс-курса евро/фунт приободрило медведей на открытие коротких позиций. В моменте котировки достигли отметки 1.5597, однако затем наблюдался небольшой технический отскок и торговые сутки завершились на отметке 1.5607.

Ведущие мировые фондовые площадки вступили в завершающую фазу Рождественского ралли, что поддержало спрос на пару USD/JPY в течение дня. Соединенные Штаты опубликовали негативный релиз по продажам жилья на вторичном рынке за ноябрь, однако это не смогло приободрить медведей на открытие коротких позиций, что указывает на отсутствие спроса на “безопасную” йену со стороны финансовых институтов. В итоге, торговые сутки по паре USD/JPY завершились на отметке 119.92.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

12.30 мск. Великобритания: Сальдо расчетного счета платежного баланса за 3 квартал (предыдущее значение -23.1B, прогноз -21.1B).

16.30 мск. США: Изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования за ноябрь (предыдущее значение 0.4% м/м, прогноз 3.0% м/м).

16.30 мск. США: Окончательные данные по изменению объема ВВП за 3 квартал (предыдущее значение 3.9% кв/кв, прогноз 4.3% кв/кв).

18.00 мск. США: Объем продаж жилья на первичном рынке за ноябрь (предыдущее значение 0.7% м/м, прогноз нет данных).

EUR/USD:

Вся важная макроэкономическая статистика будет опубликована во второй половине дня и до этого времени трейдеры будут занимать выжидательную позицию, воздерживаясь от активной торговли. Американские потребители чувствуют себя достаточно комфортно и сильные розничные продажи в ноябре прекрасное тому подтверждение. В этой связи можно ожидать позитивных данных по заказам на товары долгосрочного пользования. Однако сейчас трудно рассчитывать на превышение консенсус-прогноза, поскольку в Рождественский период жители Соединенных Штатов больше сфокусированы на ритейл-секторе. Окончательные данные по ВВП за 3 квартал на наш взгляд могут выйти в диапазоне 3.9% - 4.1%. В последние месяц квартала американская экономика сбавила ход, что на фоне сокращения объёма личного потребления не позволяет рассчитывать на выход данных лучше медианы прогнозов. Динамика облигационного рынка также не показывает сильных сигналов – дифференциал доходностей облигаций Германии и США накануне показал незначительное изменение. На этом фоне, в течение дня можно ожидать развитие боковой тенденции в рамках диапазона 1.2200 -1.2290. На сегодня можно выделить следующие уровни: уровни поддержки 1.2192 - 1.2143 и уровни сопротивления: 1.2246 -1.2288.

GBP/USD:

В самый разгар европейской торговой сессии национальный офис статистики Великобритании опубликует квартальный отчет по платежному балансу. В 3 квартале мы наблюдали сильный рост импорта, что является негативным фактором для платежного баланса. Динамика ЗВР Банка Англии подтверждает эту негативную картину – в период с июля по сентябрь наблюдалось снижение золотовалютных резервов, что происходит в периоды дефицита платежного баланса. На этом негативном фоне следует открывать короткие позиции на росте котировок в область 1.5625/1.5650 с таргетом 1.5560. Необходимо выделить следующие уровни по паре фунт/доллар: уровни поддержки: 1.5592–1.5540 и уровни сопротивления: 1.5625 – 1.5673.

USD/JPY:

Страна восходящего солнца вновь не порадует трейдеров интересной статистикой и в первой половине дня пара доллар/йена будет копировать динамику фьючерса на фондовый индекс Nikkei 225. Во второй половине дня всё внимание участников рынка будет сосредоточено на публикации данных из Соединенных Штатов. От релизов по заказам на товары долгосрочного пользования и третьей оценки по ВВП можно ожидать выхода данных на уровне медианы прогнозов, что поддержит небольшой спрос на доллар. Американский фондовый рынок позитивно отреагирует на макроэкономическую статистику в первой половине торговой сессии на NYSE, что приободрит быков на открытие небольшого числа длинных позиций. Однако в целом в течение дня можно ожидать консолидации в области 120 фигуры. В предрождественский период у трейдеров сейчас мало возможностей для сильного похода наверх по паре доллар/йена. Необходимо выделить следующие уровни: уровни поддержки: уровни поддержки: 119.86 – 119.37 и уровни сопротивления: 120.71 – 121.37.

Приглашаю обсудить данные вопросы на вебинаре, который состоится сегодня в 10:30 мск.